IPO中介機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)大縮水 大摩IPO承銷(xiāo)金額跌80%

　　記者在采訪中了解到，受累于中國(guó)企業(yè)IPO數(shù)量及融資金額的大幅下滑，券商和投資銀行承銷(xiāo)業(yè)務(wù)、會(huì)所審計(jì)業(yè)務(wù)以及律所法律顧問(wèn)業(yè)務(wù)較往年愈發(fā)冷清。即便是排名居前的中信證券、摩根士丹利，今年以來(lái)的IPO承銷(xiāo)金額也分別出現(xiàn)了43 .0%和80.8%的下滑。

　　在十三個(gè)海外市場(chǎng)及三個(gè)境內(nèi)市場(chǎng)中，2011年12月至2012年11月共有228家中國(guó)企業(yè)上市，合計(jì)融資298 .80億美元，平均每家企業(yè)融資1.31億美元，其中，V C /PE支持的上市企業(yè)共有120家，合計(jì)融資150.58億美元。

　　具體來(lái)看，2011年12月至2012年11月底，券商和投資銀行IPO承銷(xiāo)數(shù)量及金額均不同程度減少。VC /PE支持的境內(nèi)IPO項(xiàng)目方面，國(guó)信證券、中信證券和平安證券分別承攬16單、13單和10單項(xiàng)目的數(shù)量，位居項(xiàng)目數(shù)量榜單前三甲。其中，2011年承攬V C/PE支持的境內(nèi)IPO項(xiàng)目最多的平安證券2012年僅交出10單的成績(jī)，數(shù)量減少過(guò)半，并且10單中有9單項(xiàng)目均屬創(chuàng)業(yè)板項(xiàng)目，另外國(guó)泰君安、中信建投與東海證券2012年也只承攬了創(chuàng)業(yè)板項(xiàng)目。

　　今年以來(lái)，二級(jí)市場(chǎng)持續(xù)低迷不振，IPO企業(yè)融資額規(guī)模已較去年同期出現(xiàn)大幅縮水，再加上證監(jiān)會(huì)新股發(fā)行審核速度的放緩乃至停滯，企業(yè)為了可以順利實(shí)現(xiàn)IPO不得不縮減融資計(jì)劃，承銷(xiāo)商承銷(xiāo)金額也應(yīng)聲而落。

　　海外IPO項(xiàng)目方面的形勢(shì)也并不樂(lè)觀。統(tǒng)計(jì)顯示，中銀國(guó)際、建銀國(guó)際和國(guó)泰君安均承攬了5單項(xiàng)目，同時(shí)問(wèn)鼎2012年主承銷(xiāo)商承辦V C /PE支持的海外IPO項(xiàng)目數(shù)量排行榜。而2011年承攬V C/PE支持的海外IPO項(xiàng)目多達(dá)9單的摩根士丹利，今年只有3單項(xiàng)目。

　　承銷(xiāo)金額方面，2012年主承銷(xiāo)商承辦V C/PE支持的海外IPO項(xiàng)目金額前四名主承銷(xiāo)商瑞銀、德意志銀行、摩根士丹利及高盛的承銷(xiāo)金額較2011年水平大幅下降，均不足2億美元，其中，2011年V C/PE支持的海外項(xiàng)目承銷(xiāo)金額最高的主承銷(xiāo)商摩根士丹利承銷(xiāo)金額高達(dá)8.92億美元，而2012年僅為1.71億美元，下滑80.8%。

　　除了券商保薦機(jī)構(gòu)，諸如審計(jì)機(jī)構(gòu)、律師事務(wù)所等中介機(jī)構(gòu)的IPO業(yè)務(wù)收入也都出現(xiàn)了縮水的情況。

　　海外IPO項(xiàng)目方面，四大會(huì)計(jì)師事務(wù)所歷來(lái)不分伯仲。同期，普華永道、安永華明、德勤及畢馬威承攬IPO項(xiàng)目分別為6單、5單、4單和2單，其他會(huì)計(jì)師事務(wù)所僅分別承攬1單IPO。

　　另外，2011年12月至2012年11月國(guó)浩律師事務(wù)所依舊憑借15單項(xiàng)目成為承攬境內(nèi)V C /P E支持的IPO項(xiàng)目最為活躍的律所機(jī)構(gòu)，國(guó)楓凱文律師事務(wù)所和中倫律師事務(wù)所分別以10單的數(shù)量并列第二;相比之下，通商律師事務(wù)所則主要以海外IPO項(xiàng)目為主，同期共承攬7單V C/PE支持的海外IPO項(xiàng)目;而競(jìng)天公誠(chéng)律師事務(wù)所則境內(nèi)外IPO項(xiàng)目大致相當(dāng)。