戈壁蔣濤：互聯(lián)網(wǎng)催化硬件 需求很快爆發(fā)

蔣濤

蔣濤自言闖入投資完全是誤打誤撞，但幾年耕耘下來(lái)，他與戈壁投資一起開(kāi)始進(jìn)入收獲期。今年上半年隨著途牛上市，作為該項(xiàng)目背后投資人中最大贏家，蔣濤名噪一時(shí)。

1997年畢業(yè)于復(fù)旦大學(xué)，蔣濤2000年開(kāi)始進(jìn)入互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)，后來(lái)加入藝龍，這個(gè)上海人在北京和在線旅游領(lǐng)域一待5年，后來(lái)藝龍人事動(dòng)蕩，一年換了3任CEO，蔣濤想籍此休息一段時(shí)間換個(gè)環(huán)境，便回到上海。

適逢戈壁投資剛剛涉足在線旅游，尋找顧問(wèn)咨詢行業(yè)情況，蔣濤被朋友介紹過(guò)去開(kāi)了幾個(gè)會(huì)，戈壁方面認(rèn)為觀點(diǎn)很有價(jià)值，便嘗試邀請(qǐng)他加入。

當(dāng)時(shí)32歲蔣濤也在思考自己的職業(yè)方向，盡管已在考慮創(chuàng)業(yè)，也握有幾份互聯(lián)網(wǎng)公司的Offer，但考慮過(guò)后，來(lái)自戈壁的這個(gè)投資行業(yè)的機(jī)會(huì)最終還是打動(dòng)了他，進(jìn)入戈壁后從旅游行業(yè)入手，融入很快。

蔣濤自稱運(yùn)氣比較好，一上來(lái)就投到了最終上市的途牛，事實(shí)上，在下手之前戈壁做了整個(gè)旅游行業(yè)的研究。蔣濤前后看了大概30家公司，包括旅游內(nèi)容社區(qū)，行程規(guī)劃網(wǎng)站，酒店B2B，機(jī)票B2B等，與途牛類似的休閑旅游類項(xiàng)目也看了幾家，過(guò)程中途牛脫穎而出，“當(dāng)時(shí)悠哉也排在前面，但第一是途牛，就果斷下手了。”

在蔣濤看來(lái)，中國(guó)的創(chuàng)業(yè)環(huán)境中并不缺乏創(chuàng)新精神，以互聯(lián)網(wǎng)改變傳統(tǒng)行業(yè)的機(jī)會(huì)比美國(guó)更多。甚至當(dāng)初投完途牛之后，還有投行的人問(wèn)他，“這個(gè)模式美國(guó)沒(méi)有，你們?nèi)チ藨?yīng)該怎么去講故事?”

而對(duì)途牛而言，這都不是問(wèn)題。在攜程改變了用戶訂酒店和機(jī)票的模式之后，他們要改變的是用戶與旅行社之間的關(guān)系。途牛和攜程都是線上企業(yè)，事實(shí)上當(dāng)初攜程也正是最有可能切入旅行社市場(chǎng)的大公司，因此蔣濤一直建議初期的途牛悶頭發(fā)展，“等攜程意識(shí)過(guò)來(lái)之后，途牛已經(jīng)做得相當(dāng)大了。”

另一個(gè)比較難得的是，途牛后期走勢(shì)和2008年蔣濤和團(tuán)隊(duì)看項(xiàng)目時(shí)預(yù)測(cè)的路線幾乎一致，對(duì)蔣濤來(lái)說(shuō)，幾年之后他才發(fā)現(xiàn)，這種契合事實(shí)上非常難得，也側(cè)面證實(shí)了途牛團(tuán)隊(duì)的學(xué)習(xí)能力和執(zhí)行力。

入行6年，蔣濤在旅游行業(yè)之外，也在關(guān)注O2O，智能硬件和移動(dòng)內(nèi)容策展類的項(xiàng)目。在戈壁的投資理念中，對(duì)智能硬件這個(gè)站在科技前沿的產(chǎn)業(yè)與多數(shù)VC的理解很不一樣。

智能硬件領(lǐng)域蔣濤看了一批項(xiàng)目，投了4個(gè)。但他有一個(gè)原則：基本不投可穿戴設(shè)備。事實(shí)上，蔣濤前年花了大把時(shí)間看手環(huán)項(xiàng)目，但最終否決了這個(gè)方向。

他認(rèn)為，智能硬件也是傳統(tǒng)硬件行業(yè)互聯(lián)網(wǎng)化趨勢(shì)的一種，因此一個(gè)大的前提是，除非碰到像喬布斯這樣的團(tuán)隊(duì)，不然不要輕易去創(chuàng)造需求。蔣濤更喜歡的是智能床墊，智能珠寶，這種在互聯(lián)網(wǎng)化之前就有剛性需求的產(chǎn)品，“被互聯(lián)網(wǎng)一催化，很容易爆發(fā)。”

以下為訪談實(shí)錄：

職業(yè)生涯

我1997年復(fù)旦畢業(yè)，電子工程專業(yè)，去了一個(gè)做智能卡的企業(yè)，2000年的時(shí)候轉(zhuǎn)到了互聯(lián)網(wǎng)，做了幾年就去了藝龍，在北京呆了五年，當(dāng)藝龍人事變動(dòng)，一年換了三個(gè)CEO，我在這個(gè)階段離職。

回上海之后，當(dāng)時(shí)遇上戈壁正在看旅游行業(yè)，想找我?guī)蛶兔?，開(kāi)會(huì)談了一些看法，他們認(rèn)為我還挺有價(jià)值，邀請(qǐng)我進(jìn)來(lái)。當(dāng)時(shí)我32歲，這完全是個(gè)新的行業(yè)，本來(lái)準(zhǔn)備有機(jī)會(huì)自己創(chuàng)業(yè)，同時(shí)看一些互聯(lián)網(wǎng)公司的offer。但這份工作聽(tīng)上去很有意思，所以就加入做到現(xiàn)在了，運(yùn)氣也比較好，一開(kāi)始就投了途牛。

關(guān)于途牛

當(dāng)時(shí)做了整個(gè)旅游行業(yè)研究，大概看了三十家公司，包括旅游內(nèi)容社區(qū)，行程規(guī)劃網(wǎng)站，酒店B2B，機(jī)票B2B，途牛類似的也看了幾家。過(guò)程中途牛脫穎而出，當(dāng)時(shí)悠哉也排在前面，但第一是途牛，就投了途牛。

當(dāng)時(shí)投完很多投行的人說(shuō)，你們投的這個(gè)模式美國(guó)沒(méi)有，應(yīng)該怎么去講故事?后來(lái)發(fā)現(xiàn)都不是問(wèn)題?；ヂ?lián)網(wǎng)深入到每行每業(yè)，攜程改變了你訂酒店的模式，途牛改變了你定旅行社的模式。

途牛的模式，很多人2011年開(kāi)始做，太晚了，我一直建議途牛悶頭發(fā)展兩年，等攜程意識(shí)過(guò)來(lái)，你已經(jīng)比較大了。途牛和攜程有競(jìng)爭(zhēng)，但它跟攜程都是線上企業(yè)，途牛發(fā)展的快不是贏過(guò)攜程，而是贏了線下旅行社。大家都在搶線下旅行社的生意，線下旅行社太差了，你都不用打。門店產(chǎn)品選擇少，價(jià)格也沒(méi)有優(yōu)勢(shì)，客戶還得跑來(lái)跑去比價(jià)，所以途牛發(fā)展非常快。

關(guān)于游多多

和途牛同期看的項(xiàng)目，游多多也不錯(cuò)，當(dāng)時(shí)希望CEO苗灣兒在商業(yè)化做一些嘗試，但動(dòng)作比較慢，這跟性格、方向、敏感度都有關(guān)系。2006年途牛和游多多都是社區(qū)，2008年途牛已經(jīng)開(kāi)始很主動(dòng)地商業(yè)化，一個(gè)月一百多萬(wàn)銷售額。但游多多還是很悠哉，廣告上有一些收入，但是明顯沒(méi)做大。

創(chuàng)業(yè)這要對(duì)行業(yè)有敏感度，不能太迷戀現(xiàn)有的東西，錯(cuò)過(guò)了轉(zhuǎn)折點(diǎn)會(huì)被動(dòng)。游多多是2012年才投了，當(dāng)時(shí)苗灣兒思維在慢慢轉(zhuǎn)變，我給她提了幾個(gè)方向，客棧是其中之一，后來(lái)發(fā)現(xiàn)沒(méi)投什么資源就做起來(lái)了。游多多現(xiàn)在的模式就是社區(qū)加客棧。

純客棧做一個(gè)上市公司有難度，現(xiàn)在社區(qū)流量只有5%可以導(dǎo)到客棧，后續(xù)如果能利用社區(qū)流量再發(fā)掘下一個(gè)和客棧平行的商業(yè)模式會(huì)更好。

第一次和游多多沒(méi)談妥是很小的細(xì)節(jié)條款，苗灣兒自己也承認(rèn)浪費(fèi)了一年時(shí)間，有的時(shí)候創(chuàng)業(yè)就看窗口，途牛做大的過(guò)程也是成功避開(kāi)了攜程才行。游多多目前社區(qū)流量還可以，流量現(xiàn)在不是重點(diǎn)，重點(diǎn)是在商業(yè)化上找突破。

關(guān)于創(chuàng)新

拋開(kāi)純技術(shù)創(chuàng)新的話，國(guó)內(nèi)創(chuàng)新在慢慢多起來(lái)。我們投O2O的時(shí)候，美國(guó)比我們都要晚，模式的創(chuàng)新中國(guó)很有活力，比如攜程賣酒店的方式，當(dāng)時(shí)Expedia投資了藝龍，來(lái)了藝龍發(fā)現(xiàn)很奇怪，你們?cè)趺炊际乾F(xiàn)付的?我們美國(guó)都是預(yù)付的，覺(jué)得自己很先進(jìn)，后來(lái)在booking的打擊下他們自己也在動(dòng)搖。

真正的創(chuàng)新很難抄襲，因?yàn)樗旧硎菍?duì)用戶需求的理解，一個(gè)產(chǎn)品不停迭代，大家理解不一樣，后續(xù)會(huì)分化。

產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新對(duì)投資人來(lái)說(shuō)意味著更多的機(jī)會(huì)，我們的投資慢慢都會(huì)放在互聯(lián)網(wǎng)和傳統(tǒng)行業(yè)的結(jié)合點(diǎn)。

投資人的視野

我一直覺(jué)得投資人有vision，但是不能你想到一個(gè)idea再找團(tuán)隊(duì)來(lái)做，這不符合投資人的邏輯。你有自己的想法，創(chuàng)業(yè)者也會(huì)有，能契合的時(shí)候有點(diǎn)像心靈交流，我們希望能遇到這種創(chuàng)業(yè)者。像O2O我們有想法，也找到了團(tuán)隊(duì)，運(yùn)氣比較好，高端旅游我一直有想法，但是沒(méi)有合適的團(tuán)隊(duì)來(lái)做，我也不會(huì)找一個(gè)團(tuán)隊(duì)按照我的想法執(zhí)行。

Vision一直要在，對(duì)行業(yè)要有理解，團(tuán)隊(duì)出來(lái)交流投資決定會(huì)很快。

關(guān)于智能硬件

智能硬件投資了4個(gè)項(xiàng)目，我們對(duì)智能硬件的看法跟多數(shù)VC不一樣，我們不投可穿戴設(shè)備，我前年花了很長(zhǎng)時(shí)間看手環(huán)，覺(jué)得很不靠譜，為什么要戴這個(gè)東西在手上?特別睡覺(jué)的時(shí)候不愛(ài)戴，量化自我是方向，但是是否通過(guò)手環(huán)來(lái)量化，我非常有疑問(wèn)。

可穿戴珠寶就是另一回事，還是要改造一個(gè)現(xiàn)有的東西，前一陣KS上看到一個(gè)智能手表，他的表做的非常奢華，它是智能的，但它更是漂亮的，才會(huì)有人戴。所以我認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)深入到硬件里，不要?jiǎng)?chuàng)造需求，產(chǎn)品原來(lái)就有需求，只不過(guò)不夠智能，現(xiàn)在接入互聯(lián)網(wǎng)后，需求很容易爆發(fā)。最近apple watch基本也走了這個(gè)路子，首先他是一款優(yōu)雅的表，其次才是智能，而且蘋果的野心很大，要取代手機(jī)的地位，而不是做手機(jī)的補(bǔ)充。這個(gè)如果能做成，又是一波大浪。當(dāng)然還沒(méi)看到實(shí)物，不好太多評(píng)價(jià)。

總體上來(lái)講，尋找把原有的東西智能化，盡可能不改變消費(fèi)者習(xí)慣的產(chǎn)品。

我看硬件團(tuán)隊(duì)基本上要求從互聯(lián)網(wǎng)切入進(jìn)去的，供應(yīng)鏈上需要成員的硬件從業(yè)經(jīng)驗(yàn)，但主要得有軟件出身的成員，好比旅游業(yè)，旅游行業(yè)出身的顛覆自己很難，互聯(lián)網(wǎng)出身的才能做起來(lái)。

純硬件設(shè)備我們不會(huì)投，必須有數(shù)據(jù)在云端，這是將來(lái)的機(jī)會(huì)。數(shù)據(jù)將來(lái)分析可以提供更有價(jià)值的內(nèi)容，硬件的工業(yè)設(shè)計(jì)要好，軟件交互要好，但數(shù)據(jù)最重要。

投資理念

太熱的項(xiàng)目不投。盡管是做早期投資，但也花很多時(shí)間做行業(yè)研究，這是戈壁的風(fēng)格。案子不太多，行業(yè)研究多。我們有自己的看法，不一定全對(duì)，但是必須形成自己的觀點(diǎn)，每個(gè)行業(yè)都據(jù)此去投。